השקעה במניות יכולה להיות דרך יעילה לבנות עושר לאורך זמן. ללמוד כיצד להשקיע בחוכמה ובסבלנות לאורך החיים יכול להניב תשואות העולות בהרבה על ההכנסה הצנועה ביותר. כמעט כל חבר בפורבס 400 האמריקאים העשירים ביותר הגיעו לרשימה בשנת 2019 מכיוון שהיו בבעלותם גוש מניות גדול בתאגיד ציבורי או פרטי.
הכל מתחיל בהבנה כיצד שוק המניות עובד, מה יעדי ההשקעה שלך, ואם אתה יכול להתמודד עם הרבה או סתם מעט סיכון.
Table of Contents
מהן מניות?
מניות הן השקעות במניות המייצגות בעלות חוקית בחברה. אתה הופך לבעל חלק בחברה כשאתה רוכש מניות.
תאגידים מנפיקים מניות כדי לגייס כסף, וזה מגיע בשתי וריאציות: נפוץ או מועדף. מניות רגילות מזכות את בעל המניות בחלק יחסי ברווחי החברה או בהפסדיה, בעוד שמניות מועדפות מגיעות עם תשלום דיבידנד שנקבע מראש.
הערה: אנשים בדרך כלל מדברים על מניות נפוצות כאשר הם מדברים על קניית מניות.
השקעה במניות
אתה יכול להרוויח מהבעלות על מניות כאשר מחיר המניה עולה, או מתשלומי דיבידנד רבעוניים. השקעות מצטברות לאורך זמן ויכולות להניב תשואה יציבה עקב ריבית דריבית, המאפשרת לריבית שלך להתחיל להרוויח ריבית.
לדוגמה, ייתכן שתשקיע השקעה ראשונית של 1,000 $ ואתה מתכנן להוסיף 100 $ כל חודש למשך 20 שנה. בסופו של דבר תקבל 75,457.50 $ לאחר 20 שנה, למרות שתרמת רק 25,000 $ לאורך זמן, אם אתה רואה תשואה שנתית של 10% ריבית.
בנג’מין גרהאם ידוע כאבי ההשקעה הערכית, והטיף כי הכסף האמיתי בהשקעה יצטרך להיעשות – כפי שרובו היה בעבר – לא על ידי קנייה ומכירה, אלא על ידי בעלות והחזקת ניירות ערך, קבלת ריבית ודיבידנדים, ונהנים מעליית הערך שלהם לטווח הארוך.
מדוע מחירי המניות משתנים
שוק המניות עובד כמו מכירה פומבית. קונים ומוכרים יכולים להיות אנשים פרטיים, תאגידים או ממשלות. מחיר המניה יירד כשיש יותר מוכרים מאשר קונים. המחיר יעלה כשיהיו יותר קונים מאשר מוכרים.
ביצועי החברה אינם משפיעים ישירות על מחיר המניה שלה. תגובות המשקיעים על הביצועים מחליטות כיצד מחיר המניה משתנה. אנשים רבים יותר ירצו להחזיק את המניה אם חברה מתפקדת היטב, וכתוצאה מכך תעלה את המחיר. ההפך הוא הנכון כאשר חברה מתפקדת פחות.
שווי שוק המניות
שווי השוק של המניה הוא סכום סך המניות המצטברות מוכפל במחיר המניה. לדוגמה, שווי השוק של החברה יהיה 50 מיליון דולר אם יש לה מיליון מניות מצטיינות במחיר של 50 דולר כל אחת.
יש משמעות לשווי השוק יותר ממחיר המניה מכיוון שהוא מאפשר לך להעריך חברה בהקשר של חברות בגודל דומה בענף שלה. אין להשוות בין חברה קטנה עם היוון של 500 מיליון דולר לחברה גדולה עם שווי של 10 מיליארד דולר. חברות מקובצות בדרך כלל לפי שווי שוק:
- שווי קטן : 300 עד 2 מיליארד דולר
- אמצע מכסה : בין 2 מיליארד דולר ל -10 מיליארד דולר
- שווי גדול : 10 מיליארד דולר ומעלה
פיצול מניות
פיצול מניות מתרחש כאשר חברה מגדילה את סך מניותיה על ידי חלוקה של אלה שיש לה כיום. זה נעשה בדרך כלל ביחס של 2 ל -1.
לדוגמה, ייתכן שיהיה בבעלותך 100 מניות של מניה במחיר של 80 דולר למניה. היו לך 200 מניות במחיר של 40 דולר כל אחת אם הייתה פיצול מניות. מספר המניות משתנה, אך הערך הכולל בבעלותך נשאר זהה.
פיצולי מניות מתרחשים כאשר המחירים עולים באופן שמרתיע ומשקיע משקיעים קטנים יותר. הם יכולים גם לשמור על נפח המסחר על ידי יצירת מאגר קנייה גדול יותר.
הערה: צפו לחוות פיצול מניות בשלב כלשהו אם תשקיעו.
ערך המניה לעומת המחיר
מחיר המניה של חברה אינו קשור לערכו. מניית 50 $ עשויה להיות יקרה יותר ממניה של 800 $ מכיוון שמחיר המניה לא אומר דבר בפני עצמו.
הקשר בין מחיר לרווח ונכסים נטו הוא שקובע אם מניה מוערכת יתר על המידה או לא מוערכת. חברות יכולות לשמור על מחירים גבוהים באופן מלאכותי על ידי כך שהם לעולם לא יבצעו פיצול מניות, אך עדיין לא יהיו להן התמיכה הבסיסית. אל תניח הנחות מבוססות על מחיר בלבד.
מה הם דיבידנדים?
דיבידנדים הם תשלומים רבעוניים שהחברות שולחות לבעלי המניות שלהן. השקעה בדיבידנד מתייחסת לתיקים המכילים מניות המנפיקות תשלומי דיבידנד באופן עקבי לאורך כל השנים. מניות אלה מייצרות זרם הכנסה פסיבי אמין שיכול להועיל בפנסיה.
אינך יכול לשפוט מניה על פי מחיר הדיבידנד שלה בלבד. לפעמים חברות יגדילו את הדיבידנדים כדרך למשוך משקיעים כאשר החברה הבסיסית נמצאת בבעיה.
טיפ: שאל את עצמך מדוע ההנהלה אינה משקיעה מחדש חלק מהכסף הזה בחברה לצמיחה אם חברה מציעה דיבידנדים גבוהים.
מלאי שבב כחול
מניות צ’יפ כחול – שמקבלות את שמם מפוקר שבו צבע השבב היקר ביותר הוא כחול – הן חברות ידועות ומבוססות בעלות היסטוריה של תשלום דיבידנדים עקביים ללא קשר לתנאים הכלכליים.
משקיעים אוהבים אותם מכיוון שהם נוטים לגדול את שיעורי הדיבידנד מהר יותר משיעור האינפלציה. בעל מגדיל את ההכנסה מבלי שיצטרך לקנות מניה אחרת. מניות שבב כחול אינן בהכרח נוצצות, אך בדרך כלל יש להן מאזן יציב ותשואות יציבות.
מניות מועדפות
מניות מועדפות שונות מאוד ממניות המניות הרגילות שיש ברוב המשקיעים. מחזיקים במניות מועדפות הם תמיד הראשונים לקבל דיבידנדים, והם יהיו הראשונים לקבל תשלום במקרים של פשיטת רגל. מחיר המניה אינו משתנה כמו המניה הרגילה, אולם ניתן להחמיץ רווחים מסוימים בחברות עם צמיחה יתר.
בעלי מניות מועדפים גם אינם מקבלים זכויות הצבעה בבחירות לחברות. מניות אלה הן הכלאה של מניות רגילות ואג”ח.
מציאת מניות לתיק שלך
רעיונות להשקעה יכולים להגיע ממקומות רבים. אתה יכול לפנות לחברות כמו Standard & Poor’s (S&P) או משאבים מקוונים אחרים העשויים לספר לך על חברות מתקדמות אם ברצונך לקבל הדרכה משירותי מחקר מקצועיים. אתה יכול להסתכל על הסביבה שלך ולראות מה אנשים מעוניינים לקנות אם ההוצאות שלך על גלישה באתרי השקעות לא נשמעות מושכות.
חפש מגמות ועבור החברות שנמצאות בעמדה להפיק תועלת מהן. טיילו במעברים של המכולת שלכם בעין למה שמתחולל. שאל את בני משפחתך באילו מוצרים ושירותים הם הכי מעוניינים ולמה.
הערה: יתכן שתמצא הזדמנויות להשקיע במניות במגוון רחב של תעשיות, מטכנולוגיה ועד שירותי בריאות.
חשוב גם לשקול לגוון את המניות בהן אתה משקיע. שקול מניות עבור חברות שונות בענפים שונים, או אפילו מגוון של מניות עבור ארגונים עם שווי שוק שונים. בתיק מגוונת עוד יותר יהיו גם ניירות ערך אחרים, כמו אג”ח, תעודות סל או סחורות.
כיצד לקנות מניות
אתה יכול לקנות מניות ישירות באמצעות חשבון תיווך או אחת מיישומי ההשקעה הרבים הזמינים. פלטפורמות אלה נותנות לך אפשרות לקנות, למכור ולאחסן את המניות שנרכשו במחשב הביתי או בסמארטפון. ההבדלים היחידים ביניהם הם בעיקר בעמלות ובמשאבים הזמינים.
שתי חברות התיווך המסורתיות כמו Fidelity או TD Ameritrade והן אפליקציות חדשות יותר כמו Robinhood או Webull מציעות מעת לעת עסקאות ללא עמלה. זה עושה את זה הרבה יותר קל לקנות מניות בלי לדאוג שהעמלות יאכלו את ההחזרים שלך בהמשך הדרך.
טיפ: אתה יכול גם להצטרף למועדון השקעות אם אתה לא רוצה ללכת לבד. הצטרפות לאחד יכולה להעניק לך מידע נוסף בעלות סבירה, אך לוקח הרבה זמן להיפגש עם שאר חברי המועדון, שלכולם עשויה להיות מומחיות ברמות שונות. ייתכן שתידרש לאגד חלק מהכספים שלך לחשבון מועדון לפני שתשקיע.
בחירת סוכן מניות
ישנם שני סוגים של סוכני מניות: שירות מלא והנחה.
- מתווכים בשירות מלא מתאימים המלצות וגובים עמלות גבוהות יותר, דמי שירות ועמלות. רוב המשקיעים מוכנים לשלם עמלות גבוהות יותר בגלל המחקר והמשאבים שהחברות הללו מספקות.
- רוב האחריות המחקרית מוטלת על המשקיע עם מתווך הנחות. המתווך רק מספק פלטפורמה לביצוע עסקאות ותמיכת לקוחות בעת הצורך.
משקיעים חדשים יותר יכולים ליהנות מהמשאבים שמספקים מתווכים בשירות מלא, בעוד שסוחרים תכופים ומשקיעים מנוסים שמבצעים מחקר משלהם עשויים להישען על פלטפורמות ללא עמלות עמלה.
מנהל כספים יכול להיות גם אפשרות. מנהלי כסף בוחרים וקונים עבורכם את המניות, ואתם משלמים להם עמלה נכבדה – בדרך כלל אחוז מסך התיק שלכם. הסדר זה לוקח מינימום זמן מכיוון שאתה יכול להיפגש איתם רק פעם או פעמיים בשנה אם המנהל מסתדר טוב.
ייתכן שתצטרך להשקיע יותר זמן בניהול ההשקעות שלך אם אתה רוצה עמלות נמוכות. סביר להניח שתצטרך לשלם עמלות גבוהות יותר אם ברצונך לעלות על ביצועי השוק, או אם אתה רוצה או זקוק לעצות רבות.
מכירת מניות
לדעת מתי למכור חשוב באותה מידה כמו לקנות מניות. מרבית המשקיעים קונים כאשר שוק המניות עולה ומוכרים כאשר הוא יורד, אך משקיע נבון נוהג על פי אסטרטגיה המבוססת על צרכיהם הפיננסיים.
עקוב אחר מדדי השוק העיקריים. שלושת המדדים הגדולים בארה”ב הם:
- הממוצע התעשייתי של דאו ג’ונס
- ה- S&P 500
- הנאסד”ק
אל תיבהל אם הם נכנסים לתיקון או לקרוס. אירועים אלה אינם נמשכים זמן רב, וההיסטוריה הראתה כי השוק יעלה שוב. לאבד כסף זה אף פעם לא כיף, אבל זה חכם לעמוד בסערה של שוק מטה ולהחזיק בהשקעות שלך כי הם עשויים לעלות שוב.
בשורה התחתונה
למידה כיצד להשקיע במניות עשויה להימשך זמן מה, אך אתה בדרך לבנות את עושרך כשתתמקד בכך. קרא אתרי השקעות שונים, בדוק ברוקרים שונים ואפליקציות למסחר במניות, וגוון את תיק ההשקעות שלך כדי להתגונן מפני סיכון. זכור את סובלנות הסיכון והיעדים הפיננסיים שלך ותוכל לקרוא לעצמך בעל מניות לפני שאתה יודע זאת.
Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.